近两年新能源汽车和储能行业高度景气，对电池的需求急速增长，新能源车用电池的装车占比下降。由于镍、钴的价格偏高，形成三元锂电池与磷酸铁锂电池的差异化增长。随着长续航产品增长，三元电池仍有市场，降价推动磷酸铁锂电池占比总量仍在上升。由于今年6月提升电动车续航里程的免车购税政策调整推动，低端小微型电动车萎缩，纯电动走势疲软，增程式和插混持续走强。由于出口电动车市场增速放缓，电动车的电池装车需求增长持续慢于国内整车总量增长。
1、动力电池的装车占比
目前动力电池的产量中装车的比例在不断的降低，2021年动力电池装车的生产电池装机率达到70%， 2022年是54%，2023年是50%，2024年1-7月降到47%，其中三元装车率49%，磷酸铁锂46%。
随着储能等产业的发展，尤其是俄乌危机带来的世界能源危机，储能等产业的电池需求增长很快，导致装车的电池占比下降较明显。动力电池和储能电池都是生产过剩和库存相对表现压力较大的。2021年和2022年动力电池的增速低于整车增速，2024年的动力电池装车偏低，电池产量高于装车增速。
2、内销车型合格证电池装车的三元占比逐步恢复
动力电池装车的需求增长是波动的。2019年需求增长10%；2020年内销车型动力电池装车64GWh ，需求增长2%；2021年动力电池装车155GWh,需求增长143%；2022年装车295GWh，需求增长91%；2023年装车388GWh。
2024年7月的锂电池装车42GWh，同比增29%。三元电池装车11.4GWh，占比27%，低于同期；而磷酸铁锂电池装车量30GWh，占比72%，三元电池增长有所放缓。1-7月锂电池装车245G，同比增长29%。
3、汽车电池需求增长持续较强
乘用车电池需求增长持续较强，2024年的纯电动乘用车的电池需求增长16%，而插混乘用车的电池需求增长84%，持续较强增长。由于客车新能源需求较弱，7月客车的电池降15%，而纯电动专用车的电池需求是大幅增长96%。
从电池装车占比看，近几年动力电池的需求结构在快速变化之中。2020年还是乘用车纯电动第一，纯电动客车第二，纯电动专用车第三的格局，而插电混动乘用车只是第四位的状态。而到了今年看，纯电动乘用车仍然保持第一位，而插电混动乘用车上升到第二位，纯电动专用车上升到第三位，而纯电动客车下降到第四位的水平。
近几年，纯电动客车市场剧烈的下降，而纯电动专用车保持用电池量上升较快。目前来看，纯电动客车从2020年的18.5%下降到2024年累计的1%的水平，下降了17个百分点。插电混动乘用车的电池用量增长相对比较迅猛，目前已经从2021年7%上升到今年的22%的水平，增加15%，而纯电动下降到67%，插混与纯电动保持乘用车占比90%左右的绝对核心的电池需求特征。
4、汽车合格证产量
根据合格证电池量测算2024年7月的合格证产品产量是89.5万台。1-7月522万台较强，其中纯电动乘用车285万台，插混乘用车208万台，纯电动专用车26万台，这样的产量数据还是较好的。
5、配套电池企业远未充分竞争
过去几年，电池市场的竞争格局并没有发生明显的变化。由于动力电池市场的技术进步相对比较缓慢，而规模增长特征相对明显，因此，电池企业获得了较强的生产和装车数量增长的特征。
原有的电池的格局没有明显变化，看谁投资多，然后谁就能获得较大的市场份额，因此形成主力电池企业扩张表现持续较强的特征；而中小型电池企业也有靠技术或其它方面突破获得一定增长的机会。因此，电池格局在高速增长中应该说总体相对稳定。
目前电动汽车市场高端化的需求十分强烈，而是类似于“老头乐”升级为小微型汽车、家庭中低端代步的需求大，尤其是受疫情影响对A00级车的需求较高，但今年的短续航电动车不给免税政策，导致高端化明显。
就供应链问题来看，未来整车企业将日益强大，对电池企业、对上游产业链的控制能力会进一步加强，同时对下游的品牌营销能力的掌控也在进一步加强。在新能源的体系下，“整车为王”的特征将进一步持续体现。
6、磷酸铁锂的电池需要下降
纯电动车目前主力电池能量密度区间在125到160之间。尤其2024年7月表现比较突出的是125到140的电池占比达到50%，同比上升8个百分点。
2024年1-7月的电池能量密度160以上的车型占比14%，相对于2023年的18%出现了明显的下降，这主要还是磷酸铁锂电池对三元替代带来的能量密度下降。而125以下的能量密度的产品从2023年9%下降到了目前2024年的4%的比例，3季度降到1%。
7、电池企业格局
电池企业的竞争格局形成宁德时代和比亚迪两者相对较强的特征。目前比亚迪与宁德时代的差距仍较大，比亚迪的占比从2020年的15%上升到2024年的25%，7月降到22.9%；而宁德时代的7月占比提升到47.5%，其它电池企业的占比也出现了明显分化的态势。电池企业形成了头部企业聚集效应放缓的特征，从2022年的头两家企业72%的比例，今年仍保持71%的比例，其它企业的空间只有近30%左右的比例。
磷酸铁锂电池的产品差异优势明显。比亚迪相对优秀，但今年年初处于调整期，随后降价后带来增量。宁德时代的铁锂电池的占比份额从今年1季度已经反超比亚迪，4-6月比亚迪开始发力恢复，但7月生产偏弱。亿纬锂能和中创新航表现较平稳。欣旺达、瑞浦兰鈞、极电新能源的提升明显。
由于比亚迪全面转型磷酸铁锂电池，因此宁德时代等前三家的三元电池优势更加明显，近期蜂巢能源表现较好。
附：近日信息合集
*7月汽车细分市场走势和厂家竞争表现分析
*2024年7月汽车生产降2%，消费降5%，7月新能源汽车99万渗透率43%
*车市扫描-2024年30期（8月5日-8月11日）
*乘用车价格段市场结构分析-7月
*全国新能源乘用车2024年7月零售88万零售渗透率51%
*世界企业500强的中国汽车公司总体较好
*7月乘用车细分市场车型走势
*全国乘用车市场7月运行特征分析
*2024年7月份全国乘用车市场分析
*车市扫描-2024年29期（7月29日-08月04日）
*2024年1-6月二手车938万台增7%、6252亿元增13%
*2024年中国汽车出口海外部分数据跟踪-6月
*2024年1-6月中国占世界新能源车份额65%
*2024年6月中国占世界汽车份额33%
*2024年7月新能源乘用车厂商批发销量快讯
*2024年第7批新能源车免车购税目录分析
*车市扫描-2024年28期（7月22日-7月28日）
*2024年6月皮卡市场分析
*目前价格战有趋缓态势
*2024年6月新能源车区域市场分析
*2024年上半年汽车行业收入4.8万亿，增5%、利润2377亿增11%、利润率5.0%